ARGOMENTO:

Mi sono riletto parte del libro di Augen (2/3 praticamente! )
per vedere controllare i casi di GOOG quando ha gli Eps prima della scadenza delle opzioni.
GOOG è abbastanza imprevedibile e può avere dei gap davvero importanti.
In questi casi le oscillazioni, soprattutto nelle prime 1-2 ore di contrattazioni del venerdì sono da cardiopalma.
Dai test fatti da Augen su diverse strategie, i risultati portano a concludere che non c'è una ricetta unica (anche gli straddle aperti la sera prima hanno un risultato intorno al 35 % di successi)
Nel suo libro non prende mai in esame strategie complesse come Iron, ma si limita a straddle e strangle comprati e venduti, a ratio spread e accenna limitatamente a calendar e strategie complesse (ergo butterfly o Condor)
Per cui il fatto di aspettare la comunicazione degli EPS è sicuramente una cosa sensata, rispetto ad entrare ala cieca.
In base ai dati comunicati e quindi con effetti sul After hours e Premarket di domani, si può definire che tipo di movimenti aspettarsi e allargare i Bep del nostro Iron di conseguenza. Fatto questo se il rapporto R/R rimane favorevole si può tentare un ingresso.
Per evitare meventuali montagne russe in teoria si potrebe provare un ingresso dopo 3-4 ore di contrattazioni per sfruttare la seconda parte della seduta solitamente più tranquilla, anche se la Iv a quel punto sarà già calata molto. Ma monitorare non fa male.
Aloha!

Sulle voci di possibili utili sopra le attese di GOOG, i mercati hanno richiuso le perdite per finire ai livelli di ieri.
In After Hour però il titolo è precipitato a 552 (chiusura era 578,51)

Un Iron con Bep sui livelli 520/580 (2 dev std) dovrebbe contenere le oscillazioni, anche se ulteriori indicazioni si avranno prima dell'apertura domani e ovviamente dopo, per coloro che vogliono ridurre i rischi.
Con quei livelli il R/R rimane di tutto rispetto(quasi 1:1), anche se ora abbiamo un IV di 140 sulle call vendute e 45 sulle put, ma domani in apertura difficilmente avremo questi livelli.
Raccomando prudenza!!!!
Per coloro che volessero cimentarsi in questo trade (se non avete problemi di cuore ed avete esperienza di operazioni intraday), potrebbe essere una buona idea prepararsi gli ordini (io almeno entro con i due vertical per velocizzare l'esecuzione) prima dell'apertura e metterli in queue, in modo che con un comando si inviano tutti gli ordini assieme.
Buonanotte

L'operazione sarebbe andata benissimo.
Prima dell'apertura Avevamo una IV di 200 su un credit e di 20 sull'altro.
Un ora dopo l'apertura l'operazione aveva un gain del 90%!!!
I BEP avrebbero tenuto tranquillamente.

Purtroppo bisogna anche ricordare che viviamo in un paese dove il supporto tecnologico e le infrastrutture sono quelle che sono. (Sto facendo uno sforzo per controllare il linguaggio )
In 50 minuti non sono riuscito ad avere più di 3-4 minuti di connessione continuativi (che per la connessione al server di TOS sono al limite)
Per cui non sono riuscito ad entrare nei tempi utili.

Sono contento se qualcuno è riuscito a fare l'operazione e approffittare di questa opportunità.
Opportunità che non capita spesso, ma la strategia proposta ha funzionato egregiamente.Ce la teniamo da conto per la prossima occasione....

Se qualcuno ha fatto l'operazione gli chiederei di postare qualcosa rispetto all'ingresso, se è stata veloce ed agevole o se ha faticato. E se è entrato con il combo dell iron o su due credit o sulle singole gambe.

io sarei potuto entrare a 0,70 credit con 530-535-550-555 ma solo alle 16,30 (prima ero impegnato su altro) e ho fatto bene a non entrare perché il titolo è solo venuto giù e avrei perso parecchio. A riprova che la strategia funziona solo entrando ed uscendo nella prima ora.

Grazie Andrea del feedback!
Per poter avere il massimo vanataggio bisogna entrare appena possibile , dopo l'apertura.
A questo proposito mi chiedo se non sia questo un raro caso dove non provare un ordine a "mercato" anzichè "limit" visto che ogni minuto che passa il prezzo della strategia scende.

Peccato che di operazioni di questo tipo ne capitano di rado.
Ora devo pensare un nome per identificare velocemente un After Earnings Iron Condor On Expiring Day

Red Hot Iron Condor? Vi suona?


So che tra di voi ci sono dei creativi ....
forza voglio contributi!

forse ti era sfuggito:
www.qtlab.ch/index.php?option=com_kunena&func=view&catid=7&id=536&Itemid=4

Stessa analisi con lo stesso obiettivo Andrea!
Effettivamente mi era sfuggita....

Per cui possiamo far partire uno studio specifico per situazioni di EPS il giorno prima della scadenza delle opzioni.
Magari dopo il lavoro con gli Iron....

Ok